Заем до зарплаты — это краткосрочный кредит, срок которого, как правило, не превышает двух-трех недель, а плата за кредит существенно выше, чем за стандартные кредитные продукты на рынке. Завышенные проценты обусловлены упрощенной системой идентификации клиента и ускоренного процесса проверки его кредитной истории, что не позволяет полноценно оценить платежеспособность.
Как правило, займы до зарплаты выдаются на оплату текущих потребностей заемщика, поэтому их суммы невелики (максимум — до 30 000 рублей). Также к таким займам часто обращаются люди, которые по той или иной причине не могут взять кредит в банке (например, из-за проблем с кредитной историей).
Займы до зарплаты выдаются микрофинансовыми организациями. Альтернативой таким займам среди банковских продуктов служат кредитные карты. Основной процесс кредитования включает предоставление кредитором краткосрочного необеспеченного кредита, который должен быть погашен в следующий день выплаты заработной платы заёмщику. Как правило, требуется некоторая проверка занятости или дохода (с помощью расчётных листов и банковских выписок), хотя некоторые организации, выдающие кредиты до зарплаты, не проверяют доход или кредитоспособность.
В традиционной розничной модели заёмщики посещают организацию, выдающую кредиты до зарплаты, и получают небольшой кредит наличными с обязательством полной выплаты при получении заёмщиком следующей зарплаты. Заёмщик выписывает кредитору чек, датированный задним числом, на полный объём кредита плюс проценты. Ожидается, что к дате погашения заёмщик вернётся в организацию, чтобы погасить кредит лично. Если заёмщик не погашает кредит лично, кредитор может выкупить чек. Если на счёте недостаточно средств для покрытия чека, заёмщик может столкнуться с необходимостью уплаты комиссии за непокрытие чека от своего банка в дополнение к расходам по кредиту, а кредит может повлечь дополнительные проценты или повышенную процентную ставку (или и то и другое), как результат неуплаты.
